Inledningsvis skriver förvaltarna att december blev en svagare månad för den globala aktiemarknaden. Förväntningarna på de snabba räntesänkningarna beskrivs ha minskat efter månadens inflationsstatistik, vilket drev upp räntor och tyngde aktiemarknaden.
Gällande fondens utveckling har den största delen av sektorexponeringen tyngt under månaden, där endast innehav inom teknologi utvecklats positivt. Infrastruktur och råvaror utgör de sektorer som gått svagast, med en genomsnittlig utveckling om minus 4 procent för innehaven.
Även på geografisk nivå har det varit överlag negativt. Europa, Japan och Singapore hade en genomsnittlig uppgång i lokal valuta, men bara Singapore beskrivs ha bidragit positivt till fondens månadsavkastning. Kanada tyngde samtidigt fonden mest.
På valutamarknaden stärktes kronan mot de flesta valutor, med undantag för den amerikanska dollarn och det brittiska pundet som kronan försvagades 1,1 respektive 0,1 procent mot. Kronan förstärktes mest mot den japanska yenen, australienska dollarn och kanadensiska dollarn.
Broadcom och Vivendi stod för de största uppgångarna under månaden och steg 46 respektive 31 procent, medan Cintas föll 19 procent och därmed utvecklades svagast bland portföljbolagen.
Fonden hade vid månadsskiftet en aktieexponering på 111 procent.
Störst sektorexponering hade fonden mot teknik, bank/finans och kommunikation med allokeringar om 18,4, 15,2 respektive 12,8 procent.
Fondens största innehav var Nvidia, Apple och Alphabet, med portföljvikter om 3,3, 3,2 respektive 3,0 procent.
Captor Scilla Global Equity, % | december, 2024 |
Fond MM, förändring i procent | -2,2 |
Fond helår, förändring i procent | 25,1 |